投资建议。美国发布《AI行动计划》，提出加强AI算力芯片出口管制执法力度；美国政府已经批准英伟达将开始向中国市场销售H20芯片；中国国家互联网信息办公室约谈英伟达公司，要求英伟达公司就对华销售的H20算力芯片漏洞后门安全风险问题进行说明并提交相关证明材料。英伟达主导全球高端AI算力芯片市场，国产AI算力芯片自主可控需求仍然迫切，AI算力芯片国产替代市场空间广阔，国产AI算力芯片厂商有望加速发展，并 ...

东吴证券近日发布电子行业点评报告：国产算力情绪的积累。从7月下旬至今，国产算力情绪的积累，很大程度上来自市场对H20能否顺利出货的反复揣测。虽然期间传出H20采购“或将放开”，但7月31日，国家互联网信息办公室就H20算力芯片漏洞“后门”安全风险约谈英伟达公司。

西方石油Q2更新DAC项目进度，关注国内DAC吸附剂及设备机遇。2025年8月7日，西方石油在25Q2业绩会更新StratosDAC项目进度，预计25年有望启动二氧化碳捕集。订单方面，西方石油已签署2030年前绝大多数CDR额 ...

机器人产业呈现智能升级与规模应用双轮驱动的发展态势。今年上半年，工业机器人产量37万套，服务机器人产量882.4万套，同比分别增长35.6%和25.5%。2025世界机器人大会不仅展示了我国机器人产业的最新成果，也为未来的发展指出了方向。随着技术的不断突破和应用场景的不断拓展，机器人产业将在更多领域发挥重要作用。